Перекупленность на мировых фондовых рынках сохраняется

Понедельник на российском рынке, как и предполагалось, ознаменовался небольшими коррекционными настроениями. В настоящий момент рынки перекуплены, участники рынка готовы тянуть индексы вверх лишь при поступлении мощных драйверов, которых сегодня так и не появилось. Позитивные известия, конечно, оказывают влияние на рынки, поддерживают фондовых "быков", но их влияние на финансовые индикаторы все же уже ограничено. Так, новость о том, что уже на этой неделе может временно решиться проблема американского долга привела к новым максимумам по индексу ММВБ (рублевый индикатор уходил символически выше пятничного локального максимума). Тем не менее "быки" не смогли продолжать покупки на протяжении всей сессии. Сегодня торги на американском рынке в связи с праздником не проводятся, что ограничило колебания фьючерса на индекс S&P. Фьючерс на американский индекс провел день в районе 1480 пунктов. Такая стойкость фьючерса на S&P500 сдержала и российских участников от активных действий, но небольшая фиксация прибыли на рынке все же состоялась - индекс ММВБ ушел ниже 1540 пунктов.

Кроме фьючерсов на американские индексы консолидация проходила на сырьевом и на валютном рынках. Пара евро/доллар торговалась выше 1,33, а фьючерс на нефть марки Brent колебался ниже $112 за баррель. В понедельник новостной фон был нейтрален не только в США: новости не поступали и из европейского региона. Сегодня проходит встреча Еврогруппы в Брюсселе, но вопросы, обсуждение которых запланировано на данную встречу, не представляют особого интереса для участников торгов.

Внешний фон к завтрашнему открытию российского рынка может измениться за счет азиатских событий. В понедельник стартовало двухдневное заседание Банка Японии, итоги которого будут оглашены завтра. По прогнозам Банк повысит целевой уровень инфляции, а также может объявить новые стимулирующие меры. Данные новости могли бы поддержать спрос на рисковые активы. Однако общая перекупленность на мировых фондовых рынках сохраняется, и локальные отскоки вверх стоит использовать для закрытия длинных позиций. Во вторник ожидается оглашение данных по продажам на вторичном рынке жилья в США за декабрь: прогнозы по показателю крайне позитивны, что может сдержать "медведей" от формирования наступления. Таким образом, на рынках вновь воцарилось шаткое положение, способствующее повышенной волатильности.

Как и ожидалось, в понедельник интересно себя ведут акции "Магнита" в ожидании завтрашней отчетности - в моменте акции компании протестировали отметку 5750 руб. Акции подрастают четвертую сессию подряд, в связи с чем не исключено, что по факту выхода отчетности пройдет фиксация прибыли, сейчас же бумаги растут на ожиданиях.

Лучше рынка в понедельник выглядят акции "Аэрофлота". Бумаги компании сегодня вновь перешагнули психологическое сопротивление 50,0 руб. Стоит отметить, что с начала года уже было предпринято две попытки пройти данную отметку (15 и 18 января), но завершить день выше 50,0 руб. акциям компании так и не удалось. Сегодня у бумаг есть все шансы закрыться в новом диапазоне. Так, ближайшей целью станет 51,0 руб., далее - 52,0 руб. С пробитием 50,0 руб. привлекательность "лонгов" повысилась, но если акции "Аэрофлота" вновь опустятся ниже 50,0 руб. длинные позиции стоит сокращать.

Наталья Лесина, ГК "АЛОР"